Cos'è un club sociale 501 (c) (7)?

Alcune organizzazioni che servono i loro membri attraverso l'accesso a strutture sociali e ricreative, come club, campi da golf, piscine e campi da tennis, sono 501 (c) (7) club sociali. I membri di questi club pagano le quote per supportare le attività e le strutture e i club potrebbero anche addebitare costi di utilizzo aggiuntivi e fornire servizi alimentari.

Questi club sociali sono esenti dall'imposta sul reddito federale se sono organizzati esclusivamente per la ricreazione e altri scopi senza scopo di lucro. Operano a beneficio dei loro membri, non per realizzare un profitto.

Cos'è un club sociale 501 (c) (7)?

Un club sociale deve soddisfare diversi requisiti per qualificarsi per lo status di esenzione fiscale come organizzazione 501 (c) (7):

• Deve avere un abbonamento limitato.
• Deve essere organizzato per piacere, attività ricreative e altri scopi non redditizi.
• Quasi tutte le attività devono favorire questi scopi.
• Deve offrire ai membri l'opportunità di comunicare e impegnarsi in contatto personale.
• Deve essere supportato da tasse di associazione, quote e valutazioni.
• Gli utili netti dell'organizzazione non possono beneficiare di nessuno che abbia un interesse personale e privato per le sue attività.
• Non deve affermare di fornire beni e servizi al pubblico in generale.
• Non può offrire piacere o ricreazione su base commerciale.

A beneficio di qualsiasi individuo che abbia un interesse personale o privato nel club può mettere in pericolo lo stato esente dell'organizzazione.

Come funzionano i club sociali 501 (c) (7)?

I club sociali senza scopo di lucro devono assicurarsi che tutto l'utile netto vada a scopi esenti. Nessuno può beneficiare di un singolo individuo.

Sebbene i club sociali esenti da tasse possano limitare i loro servizi ai membri che pagano le quote, non possono escludere le persone di una particolare razza o colore. Possono limitare l'adesione alle persone di una religione specifica, tuttavia, se l'azione viene intrapresa nel tentativo di promuovere gli insegnamenti o i principi di quella religione.

Tipi di 501 (c) (7) club sociali

Questi club devono avere un abbonamento limitato e definito. I membri potrebbero essere associati a:

• Fraternità e sorority del college sociale/accademico
• I club per la cena che offrono un luogo di incontro, biblioteca e sala da pranzo per i membri
• Club di varietà
• Proprietari di case o associazioni comunitarie che possiedono e mantengono aree e strutture ricreative
• Alumni club
• Country club
• Club per la cena
• Club sportivi amatoriali, come caccia, pesca, tennis e nuoto
• Yacht Clubs
• Hobby club come i ferrovoni modello o il giardinaggio

Tutti questi tipi di club devono essere basati sui membri. Non possono fornire un servizio pubblico o un vantaggio della comunità oltre al servizio dei loro membri. Le organizzazioni devono presentare la prova che servono un abbonamento limitato per qualificarsi per lo status di esenzione fiscale.

Pro e contro di 501 (c) (7) club sociali

Ci sono diversi vantaggi per la creazione di un club sociale senza scopo di lucro. Un club a scopo di lucro deve pagare le tasse quando aumenta le quote associative o quando valuta i membri tasse extra per effettuare riparazioni di costruzione, ma un club sociale senza scopo di lucro può di solito evitare queste tasse.

I club sociali non sono "organizzazioni di beneficenza" come le organizzazioni no profit 501 (c) (3), quindi in genere non possono fornire una detrazione fiscale ai donatori o ricevere finanziamenti dalle basi.

Una differenza principale tra un'organizzazione di beneficenza e un club sociale esente da tasse è che le donazioni non sono deducibili dalle tasse per i donatori dei club sociali. I club sociali in genere hanno quote di abbonamento piuttosto che accettare donazioni. Le quote generalmente non sono deducibili dalle tasse per il membro.

I club sociali hanno anche il compito di mantenere i record scrupolosi per mantenere il loro stato senza scopo di lucro.

Requisiti per 501 (c) (7) club sociali

Un club sociale 501 (c) (7) deve dirigere la maggior parte delle sue entrate agli scopi esenti del club per rimanere esente da tasse. Ciò significa generalmente che non più del 35% delle entrate lorde del club dovrebbe provenire da fonti non membri. Non più del 15% di quel 35% dovrebbe provenire dall'uso delle strutture o dei servizi del club da parte del pubblico in generale.

Questi club sociali devono monitorare da vicino il loro reddito da non membro per assicurarsi che non superano le percentuali consentite.

Il reddito non correlato dalle attività non correlato allo scopo principale dell'organizzazione è tassabile solo a un'organizzazione di beneficenza quando va oltre una certa percentuale di sostegno, ma tutto il reddito passivo può essere tassabile a un club sociale. Ciò può includere reddito generato da dividendi, affitti e investimenti. I proventi delle iscrizioni non sono tassati, ma le entrate da attività commerciali non correlate sono.

I club sociali devono stare attenti a stabilire operazioni commerciali che non hanno nulla a che fare con il loro scopo esente. Una sala da pranzo per servire i membri potrebbe andare bene, ma probabilmente gestire un negozio di liquori non lo farebbe.

I club sociali sono tenuti a presentare rendimenti annuali delle loro entrate e spese con l'IRS anche se sono esenti dalla tassazione del reddito per la maggior parte. Il modulo 990, 990-EZ o 990-N deve essere depositato entro il 15 ° giorno del quinto mese dopo la fine dell'anno fiscale dell'organizzazione. 

Gli organizzatori devono utilizzare il modulo IRS 1024 per richiedere lo stato 501 (c) (7). I club sociali potrebbero anche essere tenuti a presentare altri rendimenti e pagare le tasse sull'occupazione. Un club deve presentare una dichiarazione dei redditi non correlata se ha un reddito aziendale non correlato.

Takeaway chiave

• 501 (c) (7) I club sociali forniscono ai membri che pagano le attività di attività sociali e ricreative.
• I guadagni netti del club non possono beneficiare di chiunque abbia un interesse privato per le sue attività.
• Questo tipo di club sociale non deve pagare le tasse sui fondi ricevuti come quote, ma il reddito passivo come dividendi o affitti può essere tassabile.
• Anche il reddito raccolto da attività commerciali non correlate è in genere tassabile.

Questo articolo è fornito solo a scopo informativo. Non è destinato a essere una consulenza legale. Controlla altre fonti, come l'IRS, e consulta un consulente legale o un contabile se stai prendendo in considerazione la formazione di tale club.